“二手”理财走红 建行招行产品折价可捡漏

金融理财产品愈来愈深陷谬论。一方面日渐普及化，每个人不可或缺；另一方面日渐高档复杂，平常人愈来愈不易弄懂。金融理财产品持续更新，商品条文愈来愈繁杂。做为顾客，不明白却必须买，该怎么办？

做为承担责任的新闻媒体，南都金融业研究室发布新品———“金融业试验室”。务求用通俗化的語言、技术专业的解析对各种金融理财产品开展拆卸、测评，尽量还原产品实情及真正使用价值。为顾客挑选商品出示参照，另外也为金融企业出示意见反馈及新视角。“金融业试验室”在广州日报及南都APP另外公布，并在南都APP开设会员专区。会员专区另外都是交流平台，热烈欢迎阅读者发布提议及评价，人们也会将有关反馈意见到金融企业。

“没有权利提早赎出”“不能提早停止”等条文，一直是封闭性金融机构理财产品的一大缺陷。以便处理投资人在“高收益”和“流通性”上没法兼顾的困扰，许多金融机构刚开始通水理财产品独立转让业务流程，但销售市场不冷不热。今年过年前后左右，“二手”理财产品却变成投资理财爆品，许多商品一发布就被抢购一空。

转让的理财产品为什么忽然悄然兴起？哪产品更最该接手？NDFRI从受让方视角下手，依据理财产品转让方式、转让時间、转让频次、转让信用额度等7个指标值，在10多家早已发布有关业务流程的银行业中，挑选了5款现在市面上较为典型性的“二手”理财产品。对“二手”理财产品标价、剩下限期、转让利率等开展综合性解析，为投资人检漏“二手”投资理财出示参照。

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折价转让

说白了折价转让，就是指转让方以小于持有期应得到的收益+本金的价格转让商品。

NDFRI留意到，以便让理财产品取得成功转让，转让方也会采用折价转让的方法，而受让方得到的收益率会比再售的“一手”理财产品收益率更高。

以建行APP上转让的一款商品“乾元添福财产组成投资理财18年第497期”为例，该商品原限期119天，剩下36天，转让价钱为60500元。原产品预估年化收益率收益比率4.35%，若6万余元本钱拥有期满，应得到收益850.93元，等额本息贷款总共60850元。这时转让，等于受让方努力60500元的本钱，36天之后即可领取60850元。受让方的收益为350元，年化收益率收益比率5.88%。

而这家银行当今同限期、同风险性的预估收益型理财产品，预估年化收益率收益率大多数为3.9%。那样来看，建设银行这个理财产品和当今同行业对比年化收益率收益高了近2个百分之，受让方获利显著更高。特别注意的是，建设银行转让当日的预估年化收益率收益率并非一成不变，例如所述建设银行这个商品昨天的转让价就比上一日涨了15%，因此一旦有收益较高的商品，要赶快下手。

若转让方立即以买价转让，那麼受让方就能够以更短期内得到更高收益。以招商银行的“聚益生金私银364天A”为例，原产品预估年化收益率收益比率4.30%，若50万余元本钱拥有期满，应得到收益21441.10元。仅拥有36天就以买价转让，等于受让方一分钱不用就能够获得这36天的收益(2120.55元)，受让方的预估年化收益率收益比率4.43%。

不言而喻，除开限期减少外，转让方折价进一步变大了受让方的收益率。

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股权溢价转让

转让方股权溢价转让，也就代表原产品预估收益率要高过当今拟交易量的预估收益率。据NDFRI观查，当今目前市面上大部分股权溢价转让的理财产品，其原产品的预估收益率都较为高。转让方拥有了很长的時间，期望可以在早已盈利的基本上让渡更一小部分收益。

例如，所述招商银行的鼎鼎成金300739号理财产品，项目投资额度为5万，原限期为728天，预估收益比率5.05%，假如拥有期满将得到等额本息贷款总共55036元。

这时转让，等于受让方努力52000元的本钱，在拥有490天期满后将得到55036元，受让方的收益为3036元，年化收益率收益为4.35%。尽管比原产品的预估收益率少了0.7个百分之，但与当今目前市面上同限期的理财产品对比，還是能得到非常好的收益。

可是一些股权溢价转让商品也不那麼划得来了，例如转让方将转让的建设银行“乾元-善盈”这个额度为20万的理财产品。原限期为550天，预估收益比率5.55%，假如拥有期满将得到等额本息贷款总共216726万余元。

而当今转让方得出的转让价就是说216726万余元，这也意味着，受让方在拥有251天期满后仅能得到本钱，收益为0。尽管原产品预估收益达到5.55%，但转让方并不是想要让渡收益，因此这个理财产品迄今并未转让出来。

评测3

现价转让

与折价、股权溢价转让不一样，现价转让即转让方依照原产品的预估收益率开展转让。例如招行的聚益生金360天A款商品，其转让方得出的转让价钱和原产品的预估收益率一致。受让方在拥有期满后将得到剩余的409元收益。

但特别注意的是，不论是理财产品的转让還是转让都是有相对的服务费，尽管一部分金融机构现阶段在营销推广优惠期，转让转让利率均为0。但也是一部分金融机构会扣除投资理财本钱0-0.1%的服务费。

假如招商银行营销推广优惠期完毕，将扣除投资理财本钱0.05%做为服务费，即受让方在扣减服务费后仅能得到359元的收益，其拿到的年化收益率收益率将会仅为3.6%，远远低于转让时的收益率。

Q&A

关于理财转让，这好多个难题你可以了解

Q1：什么叫理财产品转让？

就是指有流通性要求的顾客，根据金融机构的线下推广或网上转让服务平台，将其拥有的理财产品转让给别的投资人，及其时得到资产。

Q2：什么金融机构发布了理财产品转让？

现阶段现有建行、招行、光大银行、浦发、民生银行、渤海银行、杭州银行、浙商银行、江苏银行、宁波银行等十余家金融机构发布了该业务流程。

Q3：转让标价是投资人自身定吗？

现阶段关键有3种转让标价方法：协议书转让、一口价转让、竟价转让，实际标价方法必须参照金融机构的有关要求。

Q4：可否转账转让理财产品？

现阶段未有金融机构发布转账转让投资理财业务流程。

Q5：转让理财产品必须留意哪些地方？

选购前要用心阅读文章金融机构的有关协议书实施方案，特别是在要确定包含转让服务费、资产到账時间、收益时间计算、商品风险等级、剩下限期等。详尽收益测算可参照当期评测。

评测依据

●三种状况，各自看待。折价转让，接手；股权溢价，慎重；低价位，留意服务费。

●转让价钱有将会调节，碰到收益较高的商品，需尽早下手。